Теперь мы переходим к обсуждению следующего человека, оказавшего влияние на Великую депрессию — президента Франклина Делано Рузвельта. Он оказал громадное влияние на историю в целом. Сначала немного о его пути к посту президента.
Рузвельт родился в 1882 году, был единственным ребенком в очень богатой семье. Эта семья известна с 17 века, уходит корнями к первым поселенцам Нового Света. Их предки были среди первых голландских колонистов, которые основали Нью-Амстердам (ныне Нью-Йорк).
Его отец, получивший большое наследство, женился на его матери по фамилии Делано, которая была из еще более богатой семьи. Это была семья из высшего общества, и родившийся в ней единственный ребенок получил все преимущества этого статуса.
Франклин получил образование от личных репетиторов и регулярно путешествовал по миру. В 1896 году он поступил в самую престижную школу-пансион, где учились дети из элитных семей.
Потом он поступает в Гарвард - самый престижный колледж. Про учебу в Гарварде он однажды сказал: "Я брал экономические классы в колледже в течение четырех лет и всё, чему меня учили, оказалось неправдой". Так или иначе, он изучал классическую экономику и был хорошо подготовлен.
Рузвельт был человеком, у которого были все привилегии с самого рождения. Это отличало его от президента Герберта Гувера, который родился в семье сельского кузнеца.
Какое-то время он учился в юридическом университете и занимался частной практикой, и в 1910 году он начал свою политическую карьеру, сразу выставив свою кандидатуру на собственные средства на пост сенатора штата Нью-Йорк и побеждает. Сенатор – это крупная политическая фигура на американской арене. В отличие от конгрессменов, которые часто меняются, сенаторы остаются на своих постах гораздо дольше.
Он был молодым, очень харизматичным человеком с прекрасным внешним видом и образованием. Считается, что он был потрясающим оратором.
В 1913 году Франклин Делано Рузвельт стал помощником министра военного флота в правительстве Вудроу Вильсона (том самом, при котором была основана Федеральная резервная система).
В 1921 году заканчивается второй срок Вудроу Уилсона, и к власти приходят республиканцы. Всех государственных чиновников, назначенных предыдущей администрацией, как принято в США, увольняют – происходит полная ротация государственного аппарата. Это еще одна американская традиция: приход новой политической власти из другой партии означает потерю доверия к предыдущим чиновникам. Во многих других странах выборные власти приходят и уходят, а основная часть чиновников остается на месте и делают одно и то же.
Таким образом, Рузвельт остается без работы на пике своей политической карьеры и пытается понять, что делать дальше в жизни. Но в этот момент случается несчастье – он заболевает полиомиелитом, что вызывает частичный паралич нижних конечностей.
Несмотря на это, он не сдается. Он тратит 8 лет на восстановление, изучая все известные науке методы лечения своего заболевания. Он покупает несколько клиник на восточном побережье, где его лечат и восстанавливают. По итогу он восстанавливается до состояния, что может ходить несколько шагов и стоять.
В 1929 году, когда к власти пришел Герберт Гувер, Рузвельт избирается губернатором штата Нью-Йорк. Это было потрясающее достижение, ведь Нью-Йорк считается одним из самых важных штатов в США.
Он скрывал свое состояние, не использовал его как предмет для сочувствия и достижения политических целей, запрещал фотографам снимать его в инвалидном кресле. Он завоевывал авторитет силой своих идей, своей речи, своего интеллекта, а не тем, что его судьба была сложной.
И, наконец, в 1932 году он баллотируется в президенты, выигрывает и становится единственным и последним президентом, которого избирали четыре раза - он умер на своем посту. Такова его краткая биография, человека из очень богатой семьи, интеллигентного, целеустремленного, который добился в своей жизни очень многого, преодолел последствия страшной болезни.
И очень похоже, что, в отличие от Герберта Гувера, который был инженером, который хотел "починить" экономику, у Рузвельта были другие мотивы - он был человеком, который хотел славы, хотел войти в историю как человек, который изменил мир.
По различным рейтингам Рузвельт считается самым выдающимся и популярным президентом, опережая даже таких знаменитостей, как Джордж Вашингтон, создатель страны. Однако, отдавая должное его таланту, можно посмотреть на него и с другой точки зрения - как на властолюбивого и тщеславного "американского Муссолини".
Так, он приходит к власти в 1933 году, будучи избранным с огромным преимуществом. Народу надоел Гувер, который обещал исправить экономику, но так и не смог этого сделать. Гувер был очень непопулярен и был по сути изгнан. Рузвельту достается страна в тяжелом положении - рецессия уже перешла в стадию депрессии с огромной безработицей, нехваткой продовольствия.
Рузвельт обещает исправить это. В своей инаугурационной речи, произнесенной 4 марта 1933 года, Франклин Д. Рузвельт сказал следующее: "Страна требует смелых, настойчивых экспериментов. Это здравый смысл - взять метод и попробовать его: если он не работает, откровенно признать это и попробовать другой. Но прежде всего, попробуйте что-нибудь."
И он энергично начинает применять в деле этот принцип. Еще никогда в истории США не было столь масштабных экспериментов по вмешательству государства в экономику и ее регулированию.
В самом начале своей программы, он объявил "100 дней реформ". Это была программа, в рамках которой его новое правительство должно было начать исправлять ситуацию. Он объявил о новой сделке, или "New Deal", подразумевая новое предложение обществу со стороны правительства. Предыдущее правительство служило плохо, а теперь, обещал Рузвельт, все будет по-новому.
Для того, чтобы продвигать свои решения, Рузвельт использовал новый способ, который не применяли предыдущие президенты - “исполнительные приказы”.
Здесь мне нужно немного пояснить как работает разделение властей в США. В Америке существует понятие "закон", который обсуждается в Конгрессе и Сенате и подписывается президентом. Но есть также понятие "исполнительный приказ" или "executive order".
Согласно идеям отцов-основателей, эти исполнительные приказы являются подзаконными актами, которые помогают применять и исполнять законы. Условно говоря, если Конгресс и Сенат законом поручают исполнительной власти (управляющему) провести ремонт дома, то управляющий должен решить, где и какие стройматериалы закупать (для выполнения поручения законодательной власти), и это решение становится исполнительным приказом.
Однако Рузвельт стал использовать эти исполнительные приказы как способ обходить законодательные органы. Если ему не хватало какого-то закона, который был ему нужен, он не ждал, пока Конгресс и Сенат примут такой закон, а издавал свой исполнительный приказ и начинал действовать. Это было незаконно и могло быть оспорено в Верховном суде, это много раз оспаривалось, но метод управления Рузвельта был таким.
По сути, Рузвельт перешагнул через американскую конституцию, нарушил разделение властей, и начал принимать законодательные решения самостоятельно, что больше походило на европейский стиль правления, без реальных сдержек и противовесов, когда премьер-министр или президент обладает как законодательной, так и исполнительной властью. Это ограничение было сделано, чтобы никто не мог стать диктатором, но Рузвельт эту концепцию нарушил и, по сути, стал полудиктатором.
Он начал экспериментировать, и на описание всех его действий не хватит даже отдельной статьи. Я выберу несколько из его наиболее важных инициатив, которые мы рассмотрим дальше.
Первое, что Рузвельт сделал (и о чем стоит подробнее рассказать), - это конфискация золота в стране. В 1933 году с помощью подзаконного акта (“Gold Reserve Act”) Рузвельта было конфисковано золото у американцев. Если вы думаете, что в США всегда был чистый капитализм, то начиная с 1933 года, если вы не сдали свое золото государству, вас могли арестовать и посадить на 5-10 лет. Тысячи американцев попали за решетку за неподчинение этому закону и сохранение золота у себя в семье.
Золотые украшения в определенном количестве были исключены из этого правила. Но золотые слитки и монеты были конфискованы по заниженной цене в 20 долларов 67 центов за унцию. При этом практически сразу после конфискации цену на золото резко подняли до 35 долларов.
Зачем это было нужно? Начнем с конца, с последствий. С экономической точки зрения, деньги, не подкрепленные золотом, или каким-либо физическим активом, и которые основываются только на доверии общества к государству - называются "фиатные".
Государство имеет право печатать такие деньги в любом количестве. Для нас это сейчас кажется нормальным, потому что мы родились и выросли в такой системе. Но если посмотреть на историю человечества, мы увидим, что попытки создания фиатных денег часто вызывали экономические кризисы.
К текущему моменту, за всю историю человечества не было ни одной цивилизации, которой удалось сохранить свою фиатную валюту дольше, чем на 100 лет. Государства просто не могут удержаться от соблазна печатать больше денег, что в конечном итоге приводит к разрушению такой денежной системы.
Давайте посмотрим на несколько исторических примеров попыток создать фиатные валюты.
Во-первых, древний Рим. Тогда еще не было бумажных денег, они использовали золотые динары, которые со временем обесценивались за счет уменьшения процента содержания золота и увеличения количества меди и цинка. Это было во времена падения Римской империи, и в конечном итоге золото в монетах полностью заменили на медь и цинк, в результате чего деньги обесценились.
Бумажные деньги впервые появились в Китае, но и здесь, в течение менее чем 100 лет, произошло полное обесценение валюты.
Американская гражданская война также была временем, когда была сделана попытка создать фиатную валюту. Это привело к появлению в США поговорки, которая существует и сейчас, "не стоит и хлопкового доллара" (аналог по смыслу “не стоит выеденного яйца”).
Сегодня мы живем в мире фиатных валют, где нет ни одной валюты, которая бы была привязана к какому-либо твердому активу. Последней такой валютой был доллар до 1934 года. Все европейские валюты отвязались от твердых эквивалентов во время Первой мировой войны.
При этом до 1973 года, если дело касалось внешней торговли, доллар был приравнен к золоту. Если была совершена сделка в долларах, любая из стран мира могла попросить США обменять доллары на золото. В 1973 году окончательно отменили золотой стандарт и для внешних операций, но для внутреннего обращения золотой стандарт закончился уже в 1934 году.
Если доллар был золотой, то в эпоху индустриальной революции, когда появлялись все новые и новые технологии, сельскохозяйственные удобрения, тракторы, количество произведенной продукции росло значительно быстрее, чем национальная денежная масса. Соответственно, при небольшом увеличении денежной массы и значительном росте производства, цены на товары должны были падать. Падала и цена труда, как и любого товара, количество которого растет быстрее денежной массы.
Однако, из-за действий предыдущего президента и профсоюзов, которых мы касались ранее, цены на труд не могли падать.
В этой ситуации новый президент, как популист, не хотел придя к власти отменить регуляцию зарплат, чтобы выправить ситуацию. Вместо этого он решил уйти от золотого стандарта, начать печатать деньги и создать инфляцию.
Сильно увеличить денежную массу за счет кредитования он тоже в этот момент не мог - рынок уже был закредитован.
Тогда возникает вопрос, а зачем было отбирать золото, если можно просто печатать бумажные деньги дополнительно? Объяснение достаточно простое - если бумага конкурирует с золотом, то золото вытеснит бумагу. Большинство не захочет получать зарплату или оплату в бумаге, все будут хотеть работать за золото.
На свободном рынке золотая валюта и бумажная валюта не могут сосуществовать. Золото является твердой, сильной валютой в экономике, и сильная валюта в ходе свободного обмена вытесняет слабую.
В ситуации, когда золото - сильная валюта, и оно не падает, а бумага - слабая валюта, которой никто не захочет обладать, было необходимо как-то ограничить золото, чтобы устранить конкуренцию с "деревянным" долларом. Таким образом, была заложена "мина замедленного действия", которая рано или поздно сработает.
Вполне возможно, после этого люди осознают, что больше нельзя доверять государству в вопросе печати денег.
Но золото тоже имеет множество недостатков, связанных с его добычей и хранением. Не исключено, что через какое-то время люди адаптируются и начнут использовать денежные средства, основанные на криптовалютах или подобных технологиях, чтобы контролировать денежную массу и так или иначе смогут помешать государству бесконтрольно печатать свою валюту.
Итак, первое, что Рузвельт сделал - конфисковал золото и начал печатать деньги. Но это не восстановило экономику.
Следующий важный подзаконный акт - акт о регулировании сельского хозяйства (“Agricultural Adjustment Act”).
В тот момент произошла огромная революция в сельском хозяйстве: появились химические удобрения. Впервые в истории человечества для улучшения урожайности использовались не только органические удобрения, но и химические.
После Первой мировой войны американские компании, которые производили порох, столкнулись с тем, что спрос на порох упал. Они стали искать, что можно сделать с накопившимися запасами. И они выяснили, что с небольшим изменением технологии можно производить азотные удобрения. Те же компании, которые производили порох тысячами тонн, начали выпускать удобрения.
В результате в мире появилось огромное количество минеральных удобрений. В 20-х годах производительность сельскохозяйственных угодий растет почти в два раза, площадь распаханных земель тоже растет, приходит механизация.
И это закономерно приводит к перепроизводству сельскохозяйственной продукции. В нормальной рыночной экономике при перепроизводстве цены падают, поскольку спрос остается примерно на том же уровне, а предложение растет.
Это может быть не совсем интуитивно понятно, но улучшение сельскохозяйственных технологий не улучшило, а ухудшило положение фермеров.
Возьмем обычного фермера того времени. Он заложили свою ферму, чтобы получить кредит на покупку современной сельскохозяйственной техники. Однако с падением цен на продукцию (а она упала в несколько раз) у него уже не хватает денег для погашения кредита, и банк забирает его землю.
И таких фермеров много. Банки массово отбирают заложенные земли у фермеров, которые не могут отдать кредиты, а потом и сами лопаются, потому что не могут продать подешевевшую землю, чтобы покрыть эти залоги.
Что делает в этой ситуации Рузвельт? Он заявляет, что вся проблема в том, что слишком много сельскохозяйственной продукции. И начинает всевозможными способами ограничивать сельскохозяйственную продукцию.
Первый из этих способов - фермерам начали платить за то, что они не будут ничего выращивать на своей земле. Что делают хитрые фермеры? Они получают эти деньги, но продолжают выращивать и продавать.
Чтобы бороться с этим, правительство нанимает десятки тысяч чиновников, которые проверяли, не растет ли что-либо на землях, которые были заявлены как неиспользуемые. Появляется огромный бюрократический аппарат, те, кто нарушили условия, отправляются в тюрьму.
Второе, что делает Рузвельт - правительство покупает сельскохозяйственную продукцию по текущим ценам и уничтожает. Таким образом было уничтожено невероятное количество продовольствия.
У Джона Стейнбека в его произведении "Гроздья гнева" описывается ужасающая сцена, где поливают керосином и поджигают гору апельсинов, в то время как голодные дети наблюдают за этим. Пока одни люди стояли в очередях за едой, другие кидали пшеницу и кофе в печи и сжигали их.
И это было в советское время четким доказательством неспособности капитализма обеспечить население и справиться с кризисом перепроизводства. Так вот, это не жадные фермеры, стремящиеся к прибыли, были виновниками этой ситуации, а государственные чиновники, которые служили в департаменте регулирования сельского хозяйства и выполняли Agricultural Adjustment Act.
В результате политики Рузвельта большое количество земель, особенно в центральных штатах, остались необработанными. Это совпало с засухой и спровоцировало возникновение пылевых бурь в тридцатые годы. Почти весь верхний слой почвы в этих штатах был унесен ветром и крупные города были покрыты пылью из этого чернозема, который был выветрен из плодородных земель, это была крупная экологическая катастрофа.
В результате, американские фермеры стали сажать лесопосадки, чтобы предотвратить дальнейшую эрозию почвы. В следующий раз, когда обратите внимание на лесопосадки вдоль дорог, вспомните об этой истории и о политике Рузвельта.
Несмотря на усилия Рузвельта поднять цены на продукцию, фермеры продолжали разоряться.
Дальнейшим его шагом стала реализация документа под названием "National Industrial Recovery Act" (NIRA), по которому впервые в Америке был принят закон о минимальной заработной плате, по которому еще сильнее упрочились права профсоюзов.
В рамках NIRA были созданы так называемые консилиумы по отраслям, которые определяли минимальную допустимую цену, ниже которой продажа товаров была запрещена. Казалось бы, обычно борются с повышением цен, а здесь боролись с понижением.
В лето 1934 года в Бостоне итальянского владельца прачечной посадили за то, что он предлагал услуги по стирке рубашек дешевле, чем это было установлено законом. Цена была 10 центов, но он предложил услуги за 5 центов. На суде он доказывал, что находится в бедном иммигрантском районе, где люди не могут позволить себе дорогую стирку и будут стирать рубашки руками. Он сказал, что если поднимет цену, то разорится. Суд выслушал его аргументы, но закон есть закон, и его осудили. Таких как он были тысячи.
Следующим этапом политики Рузвельта было повышение налогов. Гувер поднял налоги на богатых до 60%, Рузвельт до 80%, а во время войны - почти до 100%.
Он также ввел программы работ (Public works administration и Works Progress Administration), первая которая включала в себя большие инфраструктурные проекты, такие как строительство мостов, дорог, жилищное строительство для бедных, вторая - строительство административных зданий, театров, обсерваторий. Считалось, это ради того, чтобы бороться с безработицей и поддержать экономику. Делалось всё что угодно, всё, что приходило в голову чиновникам, лишь бы чем-то занять людей.
В 1935 году начинается “Вторая новая сделка”, Second new deal.
Рузвельт ввел Social Security Act, что привело к появлению концепции государственных пенсий и пособий по безработице, которых раньше не было.
И подойдя к концу своего второго срока, министр финансов, Генри Моргентау писал в своем дневнике: “Мы пытались тратить деньги. Мы тратим больше денег, чем когда-либо раньше, и это не работает.”, “Я хочу видеть эту страну процветающей. Я хочу, чтобы люди получали работу, я хочу, чтобы люди получали достаточно еды. Мы никогда не выполняли свои обещания.”, “Я говорю, что после восьми лет правления этой администрации у нас такая же безработица, как и в начале, и огромный долг в придачу!”. Это было написано министром финансов и другом Рузвельта.
Тогда же начали выплачивать пособия матерям-одиночкам. Тогда женщины практически не работали, их основным занятием было ведение дома, и найти работу для женщины было тяжело. Мать-одиночка была в трудном положении, особенно если у нее не было родителей, которые могли бы помочь ей содержать себя и ребенка. На это Моргентау заметил, что если платить людям за детей без отцов, то скоро у в стране все дети будут без отцов. Тогда это могло звучать как шутка, но сейчас в Америке 85% черных детей рождаются в неполных семьях, где нет отца, потому что мать может получить пособие. Это наследие политики Рузвельта.
Во времена его правления, начавшегося в 1933 году, он использовал государственные ресурсы для своих политических целей. Он контролировал государственные средства и направлял их в штаты, которые были неопределенны в своем выборе - не явно демократические или республиканские. Он не скрывал этого, и таким образом, используя государственные ресурсы, он был переизбран в 1936 году, несмотря на то, что экономика была в плохом состоянии.
Но в отличие от предыдущего инженера, который пытался что-то починить и не получилось, этот прекрасный оратор убедил всех, что они делают всё, что могут, но недостаточно, и поэтому нужно просто делать больше. Это характерно для всех государственных социалистов, которые, сталкиваясь с тем, что их методы в экономике не работают, утверждают, что в той ситуации их методы были реализованы не до конца, им что-то или кто-то помешал, и в следующий раз обязательно получится, и нужно делать больше и лучше.
Здесь уже вступает в дело человек по имени Джон Мейнард Кейнс, который определил основную экономическую теорию на следующие 100 лет. Он был британцем, экономистом, преподавателем, и в 1930-х годах он разработал теорию, согласно которой периодические экономические спады влияют на людей из-за стресса и безработицы, в результате чего экономика входит в порочный круг. Чем меньше люди зарабатывают, тем меньше они тратят, и тем меньше будет производства, тем меньше людей будет работать, они будут тратить еще меньше и так по спирали, пока экономика не разрушится.
И поэтому, с его точки зрения, государство должно вмешаться и стать регулятором, и когда приходит рецессия, государство должно покупать что угодно, вливать ликвидность в экономику для стимулирования спроса и производства. Когда экономика стабилизируется, государство должно прекратить покупать что угодно и начать накапливать деньги на будущее, на следующую рецессию.
Эта теория очень понравилась политикам, так как она с точки зрения науки оправдывала их желание вмешиваться в экономику. И Рузвельт с воодушевлением подхватил теорию Кейнса. И как и ранее, ничего не сработало.
Давайте сделаем шаг в сторону и поднимем вопрос, а что на самом деле является сердцем и движущей силой любой экономики? Это не потребление, это капитальные инвестиции. Для того чтобы что-то произвести, нужно что-то вложить. То есть кто-то где-то должен отказаться от потребления, сэкономить эти деньги (и не важно, богатый это человек или бедный) и вложить их в чье-то производство, проинвестировав напрямую, или через кредит, когда делает накопления в банке.
И единственная причина, по которой кто-то берет кредит или инвестирует свои деньги в производство, это намерение получить прибыль. Нравится нам это или нет, но люди не отказываются от потребления просто так, и не вкладывают в свою или чужую идею деньги кроме как для того, чтобы получить больше денег. Если бы этого желания не было, никто бы не вкладывал и не инвестировал деньги.
В течение своего правления Рузвельт создал климат экономической непредсказуемости. Законы менялись так быстро, что никто в здравом уме не собирался инвестировать свои деньги, так как не было понятно, что с этим будет завтра. Будет ли национализация? Будут ли контролировать цены? Будут ли установлены какие-то ограничения? Инвестор хочет видеть хотя бы три года стабильности в экономике, а здесь не было и трех месяцев стабильности.
Добавим к этому 80% налог на прибыль, и никакого желания во что-то вкладывать не было. Капитальные инвестиции упали практически до нуля, новые рабочие места не создавались, и то, что кто-то делал правительственные инфраструктурные проекты, практически на ситуацию никак существенно не влияло и безработица росла.
И в полном соответствии со своей инаугурационной речью, Рузвельт экспериментировал сполна, единственное, что свои ошибки так и не признавал. И страна пришла ко Второй мировой войне в состоянии полного экономического хаоса. В следующей статье мы еще разберем, как Америка из Великой депрессии вышла.
Но уже сейчас нужно сделать важный вывод:
Каждый раз, когда вам говорят, что “капитализм показал свою несостоятельность и сам загнал себя в тупик, посмотрите на Великую депрессию” - вам нагло врут. В Великую депрессию капитализм вогнали диктаторские действия президента и регуляции. Экономику, которая до этого прекрасно работала, периодически переживая краткие рецессии, сломали об колено.
А те методы, которые использовал Рузвельт, до сих пор гуляют по планете и используются в современной Кейнсианской экономической теории.